Volgens gegevens van analyse platform Fintel is de volatiliteit van Nvidia’s aandelen (NVDA) aanzienlijk gestegen in de afgelopen periode en overtreft nu die van de toonaangevende crypto munten Bitcoin (BTC) en Ethereum (ETH).
De impliciete volatiliteit is een maatstaf voor de verwachte prijsschommelingen van een financieel instrument over een bepaalde periode. Voor NVDA is dit recent gestegen van een jaarlijkse 48% naar 71%. Ter vergelijking, de impliciete volatiliteit van Bitcoin is in dezelfde periode gedaald van 68% naar 49%, en die van Ethereum van 70% naar 55%.
Correlatie tussen Nvidia en Bitcoin
NVDA speelt een cruciale rol in zowel de kunstmatige intelligentie (AI) als de crypto sector. Het bedrijf produceert grafische verwerkingseenheden (GPU’s) die voorheen werden gebruikt voor crypto mining. Sinds de lancering van ChatGPT eind 2022, wordt NVDA gezien als een belangrijke indicator voor de marktstemming in zowel de aandelen- als de crypto markten.
Sinds eind 2022 is er ook een sterke positieve correlatie waargenomen tussen de prijzen van NVDA en Bitcoin. Dit betekent dat de prijsschommelingen van deze twee activa vaak in dezelfde richting bewegen. Momenteel ligt de 90-daagse correlatie tussen Bitcoin en NVDA op 0.73, wat wijst op een significante gelijktijdige prijsbeweging.
Ondanks deze correlatie heeft NVDA recentelijk een aanzienlijke prijsdaling ondergaan. Het aandeel van NVDA is met ongeveer 26% gedaald sinds het vorige maand een hoogtepunt van $140 bereikte. Deze daling heeft negatieve signalen afgegeven aan de cryptomarkt, die vaak de trends in de aandelenmarkt volgt.
Hedging
De toename in NVDA’s volatiliteit wordt grotendeels toegeschreven aan hedging activiteiten van marktmakers. Dit fenomeen, bekend als negatieve gamma hedging, houdt in dat marktmakers in de richting van prijsbewegingen handelen om hun blootstelling neutraal te houden, wat de marktvolatiliteit onbedoeld kan vergroten. Dit verschijnsel is niet uniek voor de crypto markt, het heeft ook aanzienlijke invloed gehad op de Amerikaanse aandelenmarkt, met name op indexen zoals SPY en QQQ.
Krijg €20 bij de goedkoopste en veiligste exchange van Nederland
Bij Finst kun je eenvoudig crypto’s kopen en verkopen voor de laagste tarieven. Als enige exchange met een Proof-of-Reserve garantie verzekert Finst een 1:1 dekking van jouw investeringen, wat superieure veiligheid biedt vergeleken met andere platforms.
Maak vandaag nog een account aan via deze deze link en ontvang gratis 20 euro!